"오리온, 11 월 전 법인 출고 증가하며 높은 성장성" -SK證

SK증권은 21일 오리온에 대한 투자의견을 매수, 목표주가를 14만5000원으로 유지했다.


SK증권 박찬솔 애널리스트가 작성한 오리온 리포트 주요내용은 아래와 같다.

▶ 11 월 전 법인 출고 증가하며 높은 성장성, 수익성 회복이 확인됨
▶ 제조원가율 상승 압박 지속에도 11 월 OPM 국내 15% 이상, 해외 20% 이상 기록
▶ 2023 년의 해외법인의 경우 카테고리별 증설이 검토됨에 따라 성장성 높아질 수 있음
▶ 중국은 스낵 MS 확대, 베트남/러시아는 신제품 출시로 성장하는 노력 이어질 것
▶ Peer Multiple 15.1 배와 2023 년 지배주주순이익 적용, 매수의견과 목표주가 유지

권희진 데이터투자 기자 news@datatooza.com