"대한항공, 환승 여객 수 증가 긍정적" -유진證

유진투자증권은 24일 대한항공에 대한 투자의견을 매수, 목표주가를 3만5000원으로 유지했다.


유진투자증권 양승윤 애널리스트가 작성한 대한항공 리포트 주요내용은 아래와 같다.

▶ 1분기 실적은 별도 기준 매출액 3조 2,328억원(+15%yoy), 영업이익은 4,743억원(-40%yoy)을 기록할 전망
▶ 국제 여객 ASK는 19년 동기간 대비 67% 회복으로 추정. 국제 여객 Yield 125원으로 높은 수준 이어가며 국제 여객 매출 1조 6,485억원(전분기대비 +1,063억원) 달성을 예상하나, 화물 실적 감소세 상쇄에는 역부족인 모습
▶ 2분기에 유럽 노선 복항 및 미주 노선 운항 횟수 확대를 통해 2019년 대비 약 80% 수준까지 회복을 전망함. 그리고, 성수기에 진입하게 되는 3분기에 미주/구주 노선을 중심으로 한 여객 실적 회복이 이루어지며 국제 여객 매출은 사상 최고치인 2조 1,522억원을 기록할 것으로 추정됨. 환승 여객 수 증가도 긍정적

주지숙 데이터투자 기자 pr@datatooza.com