"BNK금융지주, 부동산 시장 회복 시 수수료이익과 자산건전성의 동반 회복이 가능" -유안타證

유안타증권은 12일 BNK금융지주에 대한 투자의견을 매수, 목표주가를 1만원으로 유지했다.


유안타증권 정태준 애널리스트가 작성한 BNK금융지주 리포트 주요내용은 아래와 같다.

▶ BNK 금융지주는 업종 공통적인 순이자마진 하락과 대손비용률 상승에 더불어 1) 자회사들의 부동산 PF 익스포저가 부실화될 우려를 안고 있다는 점과 2) 관련 수수료수익이 크게 감소하고 있다는 점으로 인해 큰 폭으로 할인 받는 모습을 보였다
▶ 아직도 경상 대손비용률의 절대 수준은 업종 내 두번째로 높기는 하지만 시중은행과 유사한 수준까지 내려왔으며, 향후 부동산 시장 회복 시 수수료이익과 자산건전성의 동반 회복이 가능할 것으로 예상한다

주지숙 데이터투자 기자 pr@datatooza.com