"카카오뱅크, 비이자이익 흑전" -메리츠證

메리츠증권은 2일 카카오뱅크에 대한 투자의견을 매수, 목표주가를 3만3000원으로 유지했다.


메리츠증권 조아해,조혜빈 애널리스트가 작성한 카카오뱅크 리포트 주요내용은 아래와 같다.

▶ 2Q23 당기순이익 820억원 (+43.8% YoY, -19.5% QoQ)으로 컨센서스 9.5% 상회
▶ 이자이익 +17.0% YoY: 은행 NIM -36bp QoQ, 대출성장률 +15.7% QoQ
▶ 비이자이익 흑전 YoY: 수수료이익 적지, 플랫폼 -16.7%, 기타 흑전
▶ 대손비용률 0.70%(-2bp YoY) vs. CET-1 비율 30.9% (-5.4%p YoY)
▶ 투자의견 BUY, 적정주가 33,000원 유지

주지숙 데이터투자 기자 pr@datatooza.com