"풍산, 단기 실적 모멘텀 존재" -삼성證

삼성증권은 1일 풍산에 대한 투자의견을 매수, 목표주가를 4만8000원으로 유지했다.


삼성증권 백재승 애널리스트가 작성한 풍산 리포트 주요내용은 아래와 같다.

▶ 4Q23 방산 수출 가이던스는 2,200억 원(vs 1Q23 1,450억, 2Q23 802억, 3Q23 668억 원)이며, 대부분 계약이 체결된 물량인 것으로 파악됨에 따라 단기 실적 모멘텀 존재
▶ 구리가격은 당분간 현재 수준을 유지하는 횡보 흐름이 예상되나, 회사의 신동사업 마진율이 이미 3Q23 1% 수준까지 하락하였기에 추가 실적 둔화 가능성은 제한적
▶ 방산 수출사업 흐름을 가늠할 데이터가 부족하다는 점이 아쉽지만, 실적 측면에서 업종 내 약점이 덜한 기업으로 당분간 주목받을 수 있다는 판단

주지숙 데이터투자 기자 pr@datatooza.com