"BGF리테일, 편의점 식품 카테고리의 매출 확대 기대"-유진證

유진투자증권은 13일 BGF리테일에 대한 투자의견을 매수, 목표주가를 23만원으로 제시했다. 이날 제시한 목표주가는 이전에 유진투자증권이 제시한 목표주가 24만원 대비 4% 낮은 수준이다.


유진투자증권 이해니 애널리스트가 작성한 BGF리테일 리포트 주요내용은 아래와 같다.

▶ 12MF FWD EPS 11,160원, Target PER 21배 적용
▶ 소비 위축 국면에서 편의점 산업 수혜 예상. 외식/식사/카페를 대신할 편의점 식품(가공식품 포함) 카테고리의 매출 확대가 기대
▶ 소비 둔화 대처 전략: 1) ‘득템 시리즈’ 통해 가성비 상품, 묶음 판매 진행, 2) RMR, HMR, 디저트 상품류 강화, 3) 다양한 주류가 구비되어 있는 ‘CU-bar’ 강화
▶ 한국의 1인 가구 비중 작년 기준 40.3% 기록. 점진적으로 SSM과 대형마트의 시장점유율을 가져올 것. 인당 구매액 6,000원 수준에서 1.5~2배 이상 상승 여력 존재

권희진 데이터투자 기자 news@datatooza.com