데이브, 3분기 급여·복리후생비 74% 증가…펜실베이니아서 엑스트라캐시 소송 추가 피소

미국 네오뱅크 데이브(Dave Inc., 나스닥: DAVE)가 4일(현지시간) 2026년 3분기 분기보고서(10-Q)를 SEC에 제출했다. 같은 날 발표한 3분기 실적 공시에 이은 후속 공시다. 분기보고서에는 영업비용 항목별 증가 원인과 진행 중인 소송 현황, 경영진의 주식 거래 약정 내용이 담겼다.

영업비용 43% 증가와 항목별 원인

3분기 총 영업비용은 1억 4968만 7000달러로 전년 동기(1억 482만 7000달러)보다 43% 늘었다. 증가 폭이 가장 큰 항목은 급여 및 복리후생비로, 4329만 6000달러를 기록해 전년 동기(2484만 2000달러) 대비 74% 증가했다. 회사는 성과연동 양도제한조건부주식(PSU) 관련 비용 증가로 주식보상비가 1480만 달러 늘었고, 급여·상여·복리후생·보험·사업주 부담 세금이 310만 달러 늘었다고 설명했다.

광고 및 고객 유치 비용은 2795만 9000달러로 전년 동기(1891만 1000달러)보다 48% 늘었다. 회사는 신규 회원 유치를 전년 대비 35% 늘리는 과정에서 고객 확보 비용이 14% 증가했다고 밝혔다. 금융 네트워크 및 거래 비용은 1038만 3000달러로 41% 늘었는데, 주로 6월 1일 발효된 코스탈 커뮤니티 은행(Coastal Community Bank)과의 개정 프로그램 계약에 따라 지급한 재무상태표 용량 수수료 260만 달러와 직불카드 네트워크 수수료 증가 때문이다.

대손충당금 전입액은 3654만 9000달러로 전년 동기(2984만 6000달러)보다 22% 늘었다. 회사는 엑스트라캐시(ExtraCash) 실행액이 약 20억 달러에서 약 25억 달러로 23% 늘어난 데 따른 것으로, 기초 신용 건전성의 큰 변화보다는 물량 증가를 주로 반영한다고 밝혔다. 9월 30일 기준 대손충당금과 부외 신용손실 부채를 합한 금액은 재무상태표 안팎의 관련 회원 채권의 12.7%로, 1년 전(13.0%)보다 낮았다.

매출 구성을 보면 처리 및 초과인출 서비스 수수료(순액)가 1억 6894만 5000달러로 31% 늘었다. 회사는 월평균 거래 회원 약 18% 증가, 평균 엑스트라캐시 금액 상승(207달러에서 218달러), 2025년 2월 수수료 체계 변경, 2026년 2분기 일부 회원군에 대한 수수료 상한 폐지를 증가 요인으로 꼽았다. 구독 매출은 1728만 9000달러로 74% 늘었고, 거래 기반 매출은 1135만 5000달러로 1% 줄었다.

엑스트라캐시 관련 소송 현황

미국 법무부(DOJ)는 2024년 12월 30일 연방거래위원회법(FTC Act) 제5조(a)와 온라인 쇼핑객 신뢰 회복법 위반 혐의로 데이브와 제이슨 윌크 최고경영자(CEO)를 상대로 수정 민사소송을 냈다. 법무부는 금지명령과 민사 제재금, 금전적 구제 등을 청구하고 있다. 법원은 2025년 9월 12일 회사의 소각하 신청을 기각했고, 회사는 같은 해 10월 10일 답변서를 제출했다.

펜실베이니아주 몽고메리 카운티 지방검사는 지난 9월 28일 펜실베이니아 주정부를 대리해 회사를 상대로 소송을 제기했다. 엑스트라캐시 상품과 관련한 불공정·기만적 거래 관행이 펜실베이니아 불공정거래관행 및 소비자보호법을 위반했다는 주장이다. 볼티모어시가 2025년 12월 30일 제기한 소송에서는 법원이 지난 8월 18일 시의 환송 신청을 기각했고, 회사는 10월 8일 소각하 신청을 냈다.

군인대출법(MLA)과 대출진실법(TILA) 위반을 주장한 집단소송(러셀 등 대 데이브)은 회사가 소각하 및 중재 회부 신청 기각에 불복해 항소했으며, 제9순회항소법원 구두변론이 11월 16일로 잡혀 있다. 회사는 9월 30일 기준 발생 가능성이 높고 합리적으로 추정 가능한 소송 손실 충당금으로 총 1000만 달러를 계상했으며, 충당금을 넘는 손실이 발생할 수 있다고 밝혔다.

CEO·CFO 변동 선불 선도계약 체결

윌크 CEO는 9월 11일 비계열 거래 상대방과 변동 선불 선도계약(VPF)을 맺었다. 2029년 8월 30일 전후 결제일에 클래스 A 보통주 최대 3만 7090주를 인도하거나, 일정 조건 아래 본인 선택으로 현금 결제하는 구조다. 윌크 CEO는 같은 날 일정 가격 조건과 펀드 측 수락을 전제로 최대 7500주를 교환펀드에 추후 철회 불가 조건으로 출자하고 펀드 지분을 받기로 약정했다.

카일 베일먼 최고재무책임자(CFO) 겸 최고운영책임자(COO)도 같은 날 2028년 6월 15일 전후 결제일에 최대 4만 주를 인도하는 VPF 계약을 체결했다. 회사는 이들 약정이 10b5-1 규칙에 따르지 않는 거래 약정에 해당할 수 있다고 밝혔다.

9월 30일 기준 총자산은 6억 2457만 3000달러, 총부채는 3억 5082만 달러로 지난해 말 총부채(1억 3469만 1000달러)보다 크게 늘었다. 부채에는 지난해 말 없던 2031년 만기 전환사채가 장부가 1억 9349만 3000달러로 새로 잡혔다. 원금 2억 달러인 이 전환사채는 정기 이자가 없으며, 조기 전환·상환·재매입이 없으면 2031년 4월 1일 만기에 원금 전액을 갚는다.

데이브는 모바일 중심 금융 서비스 플랫폼을 제공하는 네오뱅크로, 본사는 캘리포니아주 로스앤젤레스에 있다.

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박노중 데이터투자 기자 netpark@datatooza.com